M&A và IPO (Từ 18/9 - 22/9): Tâm lý thận trọng đang hiện diện

Trong tuần này có 8 thương vụ M&A được thực hiện.

1. Chủ tịch HĐQT CTCP RedstarCera (UPCoM: TRT) thông báo sang tay cổ phiếu TRT

Ông Đồng Tuấn Vũ - Chủ tịch HĐQT CTCP RedstarCera (UPCoM: TRT) đã bán toàn bộ hơn 577 ngàn cp TRT nắm giữ, tỷ lệ 5,26%, trong ngày 11/09/2023. Sau giao dịch, ông Vũ không còn nắm giữ cổ phiếu nào tại RedstarCera.

2. CTCP Tập đoàn Đầu tư Việt Nam thông báo mua hơn 16 triệu cp của CTCP Vinhomes (HOSE: VHM)

CTCP Tập đoàn Đầu tư Việt Nam vừa có thông báo đăng ký mua hơn 16 triệu cp VHM của CTCP Vinhomes (HOSE: VHM) trong thời gian 21/09-20/10/2023.

Nếu mua thành công, Tập đoàn Đầu tư Việt Nam sẽ nắm giữ hơn 16 triệu cp VHM, chiếm 0,37% vốn điều lệ. Hiện tổ chức này chưa sở hữu bất kỳ cổ phiếu VHM nào. Về mối liên hệ, ông Phạm Nhật Vượng - Thành viên HĐQT VHM hiện đang sở hữu chi phối cổ phần của Tập đoàn Đầu tư Việt Nam.

3. Một cá nhân trở thành cổ đông lớn của CTCP Sông Đà 1.01 (UPCoM: SJC)

Sau khi mua vào hơn 662 ngàn cp, cá nhân Nguyễn Đình Linh đã trở thành cổ đông lớn của CTCP Sông Đà 1.01 (UPCoM: SJC) kể từ ngày 08/09/2023.

Hoàn tất giao dịch, cổ đông này nâng tỷ lệ sở hữu tại SJC từ 0% lên 9,55%, tương ứng 662,435 cp. Ước tính giá trị giao dịch khoảng 8,5 tỷ đồng.

4. Giám đốc Tài chính của CTCP Chứng khoán VNDIRECT (HOSE: VND) thông báo đã thoái sạch cổ phiếu VND

Giám đốc Tài chính của CTCP Chứng khoán VNDIRECT (HOSE: VND) là bà Vũ Nam Hương đã bán sạch 728 ngàn cp như đăng ký trước đó. Sau giao dịch, vị này không còn sở hữu cổ phiếu nào, hay không còn là cổ đông của VND. Ước tính bà Hương thu về khoảng 17.7 tỷ đồng.

5. Một tổ chức trở thành cổ đông lớn của CTCP In và Bao bì Mỹ Châu (HOSE: MCP)

Theo báo cáo giao dịch, CTCP Hòn Ngọc Á Châu đã mua hơn 3,7 triệu cp của CTCP In và Bao bì Mỹ Châu (HOSE: MCP), tương ứng gần 25% vốn điều lệ. Giao dịch được thực hiện vào ngày 19/09/2023. Giá trị giao dịch ước tính gần 136 tỷ đồng.

6. Chủ tịch HĐQT CTCP Đầu tư tài sản Koji (HOSE: KPF) thông báo muốn mua 3 triệu cp KPF

ông Nguyễn Khánh Toàn - Chủ tịch HĐQT CTCP Đầu tư tài sản Koji (HOSE: KPF) đăng ký mua 3 triệu cp từ ngày 26/09-25/10/2023, qua phương thức khớp lệnh hoặc thỏa thuận, nhằm mục đích đầu tư.

Trước khi thực hiện giao dịch, ông Toàn không nắm giữ cổ phiếu KPF nào. Nếu thương vụ thành công, ông Toàn sẽ sở hữu 4,93% vốn của Đầu tư tài sản Koji.

Ước tính theo mức giá này, dự kiến ông Toàn cần chi gần 18 tỷ đồng để sở hữu 3 triệu cp nói trên.

7. Trưởng Ban Kiểm soát của CTCP Đầu Tư Tổng Hợp Hà Nội (HNX: SHN) thông báo đã bán gần 980,000 cp SHN

Bà Nguyễn Thị Thu Hương - Trưởng Ban Kiểm soát của CTCP Đầu Tư Tổng Hợp Hà Nội (HNX: SHN) đã bán gần 980 ngàn cp SHN, ngày thực hiện giao dịch là 13/09/2023.

Đây là toàn bộ số cổ phiếu mà bà Hương nắm giữ tại SHN (tỷ lệ sở hữu 0,76%). Ước tính bà Hương thu về hơn 7,3 tỷ đồng từ thương vụ.

8. Quỹ Đầu tư Giá trị Việt Nam (VVIF2020) thông báo đã đăng ký mua cp của CTCP Chứng khoán Everest (HNX: EVS)

Trong thông báo giao dịch, Quỹ Đầu tư Giá trị Việt Nam (VVIF2020) đã đăng ký mua 5 triệu cp EVS của CTCP Chứng khoán Everest (HNX: EVS) trong thời gian từ 21/09-20/10/2023.

Nếu giao dịch thành công, tỷ lệ sở hữu của quỹ này tại EVS sẽ tăng từ 1,22% lên 4,24%, tương đương hơn 7 triệu cp. VVIF2020 cho biết lý do mua cổ phiếu EVS là dựa trên phương án sử dụng vốn thu được từ đợt tăng vốn điều lệ của quỹ.

Trong tuần này chưa có thông tin về IPO.

Góc nhìn đầu tư: Những yếu tố nào thúc đẩy Vn-Index duy trì tăng trưởng_là chủ đề mà nhiều nhà đầu tư quan tâm trong tuần này.

Thị trường chứng khoán tập trung nhiều hơn vào trung hạn

Các chuyên gia cho rằng giai đoạn hiện tại và cho cả tháng 9, VN-Index chưa có những tín hiệu kỹ thuật ủng hộ cho xu hướng ngắn hạn rõ nét. Tuy nhiên, quá trình tích lũy cho trung hạn của thị trường sẽ xuất hiện sự nổi trội của những cổ phiếu có nền tảng cơ bản tích cực.

Những rủi ro điều chỉnh kỹ thuật ngắn hạn đã gia tăng sau chu kỳ tăng của thị trường kéo dài từ tháng Năm. Song, VN-Index đang giao dịch ở mức P/E 12,6 lần cho ước tính 2023 và mức định giá này thấp hơn trung bình của 5 năm là 14,5 lần và trung bình năm 2021 là 15,6 lần.

Về trung và dài hạn, thị trường sẽ tập trung nhiều hơn sang năm 2024 với mức định giá P/E của VN-Index ước tính đang ở mức hấp dẫn là 9,6 lần.

Căn cứ, kết quả kinh doanh quý 2/2023 của các doanh nghiệp niêm yết, lợi nhuận ở nhiều nhóm ngành có thể đã tạo đáy và tăng trưởng lợi nhuận dần đi lên từ quý 3, do yếu tố "mức nền cao" ở năm 2022 sẽ giảm dần bên cạnh đó kỳ vọng các chính sách từ Chính phủ sẽ tiếp tục hỗ trợ các doanh nghiệp phục hồi sản xuất, kinh doanh.

Sau khi quay lại xu hướng chính tính từ tháng Năm, thị trường chứng khoán cần sự tích lũy ở xu hướng hiện tại và khả năng kéo dài xuyên suốt trong chu kỳ tháng 9.

Dòng tiền dịch chuyển sang kênh chứng khoán

Trong nước, Chính phủ tiếp tục đẩy mạnh giải ngân đầu tư công trong các lĩnh vực hạ tầng và năng lượng. Lĩnh vực tiêu dùng và sản xuất công nghiệp đang hồi phục dần qua từng tháng, cán cân thương mại tiếp tục thặng dư, xuất khẩu cải thiện rõ nét trong 4 tháng gần đây. Trên thị trường tiền tệ, mặt bằng lãi suất huy động tiếp tục giảm khoảng 0,85%/năm (trong tháng 8) và về bằng mức tháng 7.

Các chuyên gia phân tích cho rằng mặt bằng lãi suất huy động dự kiến tiếp tục giảm trong thời gian tới, theo đó xu hướng dòng tiền có khả năng sẽ dịch chuyển từ kênh tiền gửi sang các kênh đầu tư khác, trong đó có thị trường chứng khoán, để tìm kiếm cơ hội sinh lời cao.

Các chính chính sách tiền tệ và tài khóa mở rộng sẽ tạo cơ hội giao dịch thuận lợi cho thị trường chứng khoán trong thời gian tới. Trên cơ sở đó, nhà đầu tư có thể sử dụng tỷ lệ đòn bẩy hợp lý, phù hợp khẩu vị rủi ro, để gia tăng hiệu quả cho danh mục đầu tư.

Tuy nhiên, các chuyên gia khuyến nghị thị trường có thể biến động mạnh. Do đó, nhà đầu ngắn hạn cần tuân thủ nghiêm chiến lược mua-bán linh hoạt, tích lũy cổ phiếu ưa thích khi giá đã điều chỉnh về vùng chờ mua.

‏Khép lại phiên giao dịch ngày 22/9/2023, mã PGT đóng cửa với mức giá 3,600 VNĐ.